Un nuevo estudio presenta una radiografía actualizada del comportamiento financiero y cooperativo en Puerto Rico.

Un nuevo estudio independiente sobre los servicios financieros en Puerto Rico reveló que el 74% de los entrevistados mantiene actualmente cuentas o servicios financieros con bancos comerciales frente a un 21% que señaló cooperativas de ahorro y crédito. 

Otro de los principales hallazgos revela que el 87% de los participantes tiene una cuenta de ahorro o corriente, reflejando un mercado altamente bancarizado.

El estudio “Pulso Financiero y Cooperativo de Puerto Rico”, fue desarrollado por Blue Morpho Firm con el propósito de convertir el conocimiento directo del consumidor en inteligencia accionable para que el sector cooperativo pueda identificar oportunidades reales de crecimiento, priorizar inversiones y desarrollar productos, servicios y estrategias alineados con las necesidades del mercado.

Los resultados del estudio fueron presentados durante la Asamblea Anual de Socios de Circuito Cooperativo ante presidentes de cooperativas de ahorro y crédito y otros líderes del sector cooperativista de Puerto Rico.

La investigación fue concebida como un estudio independiente para preservar la objetividad de sus resultados y evitar influencias externas sobre sus conclusiones, partiendo de un principio fundamental: escuchar directamente a las personas para comprender con mayor precisión la realidad, las necesidades y las expectativas del consumidor financiero puertorriqueño.

El estudio presenta una radiografía actualizada del comportamiento financiero y cooperativo en Puerto Rico. La investigación incluyó 253 entrevistas distribuidas en siete regiones, con representación de residentes de 55 municipios, equivalentes al 71% de los 78 municipios de Puerto Rico. El estudio cuenta con un nivel de confianza del 95% y un margen de error total de más o menos 6.2%. La diferencia entre el por ciento de los que buscan servicios bancarios en bancos versus los que buscan en cooperativas representa uno de los espacios que Pulso busca estudiar con mayor profundidad: qué factores explican esa brecha y qué tendría que ocurrir para que una mayor cantidad de consumidores considere a una cooperativa como su institución financiera principal o amplíe los productos y servicios que mantiene con ella.

Los resultados también identifican diferencias importantes por región. Las cooperativas muestran particular fortaleza en municipios del sur, oeste y la montaña, donde se acercan a los bancos comerciales y, en algunos mercados, los superan como instituciones en las que los consumidores mantienen cuentas.

Este comportamiento evidencia que el mercado financiero puertorriqueño no puede analizarse como un universo homogéneo. La relación del consumidor con bancos y cooperativas cambia de acuerdo con su región, edad, género, necesidades y experiencias, por lo que una estrategia efectiva de crecimiento debe tomar en consideración esas diferencias.

Un momento importante para la industria financiera de Puerto Rico

Según datos de la Corporación Pública para la Supervisión y Seguro de Cooperativas de Puerto Rico, COSSEC, las cooperativas de ahorro y crédito cerraron diciembre de 2025 con aproximadamente $12,483 millones en activos, su nivel más alto en al menos cinco años. Por su parte, información consolidada de la Oficina del Comisionado de Instituciones Financieras, OCIF, sitúa los activos de la banca comercial para 2025 en alrededor de $83.9 mil millones.

Tomando como referencia ambos segmentos, la banca comercial y las cooperativas de ahorro y crédito representan en conjunto aproximadamente $96.4 mil millones en activos. Esta comparación utiliza una definición estricta del mercado financiero compuesto por la banca comercial tradicional y las cooperativas, sin incorporar otros segmentos especializados del sistema financiero, como las entidades financieras internacionales.

Dentro de ese escenario, el sector cooperativo mantiene una presencia económica considerable y enfrenta una oportunidad de crecimiento. A marzo de 2026 operaban en Puerto Rico 91 cooperativas de ahorro y crédito aseguradas y reguladas por COSSEC, frente a 108 en 2022. Aunque esto representa una reducción de 17 instituciones durante ese período, los indicadores reflejan una realidad más amplia que la mera cantidad de cooperativas existentes.

Durante esos años, el número de socios aumentó en 54,606, equivalente a un crecimiento de 4.92% respecto a 2022. De igual manera, el sector registró crecimiento en activos, préstamos y capital. 

Los datos apuntan a que la consolidación de instituciones no necesariamente representa una contracción de la actividad cooperativa, sino una transformación de un sector que continúa manejando miles de millones de dólares y sirviendo a una cantidad creciente de socios.

Esta realidad cobra mayor relevancia al compararse con la evolución de la banca comercial tradicional. Puerto Rico llegó a contar hace aproximadamente dos décadas con entre 13 y 14 bancos privados, mientras que actualmente una parte sustancial del mercado bancario comercial está concentrada en tres instituciones principales. 

La transformación y consolidación del panorama bancario abre una conversación sobre el espacio que las cooperativas pueden ocupar para captar consumidores, desarrollar nuevos productos y servicios y ampliar su participación dentro del mercado financiero.

“Durante años hemos trabajado de cerca con el sector cooperativo y hemos identificado una necesidad cada vez más importante: no basta con conocer los números de la industria; necesitamos entender a la persona detrás de esos números. ¿Qué piensa? ¿Qué necesita? ¿Qué espera? ¿Por qué escoge una institución sobre otra? Pulso nace precisamente para convertir esas respuestas en inteligencia de negocio que permita a las cooperativas tomar mejores decisiones, acercarse a nuevos mercados, identificar oportunidades comerciales y fortalecer su relación con sus socios”, expresó Manuel Romero Belgodere, presidente y desarrollador estratégico de negocios de Blue Morpho Firm.

Más allá de medir participación de mercado, la investigación busca conocer cuáles son las necesidades financieras inmediatas del consumidor, cómo piensa, cómo toma decisiones y qué productos, servicios y soluciones realmente está buscando.

Otros hallazgos importantes para las cooperativas

El estudio identificó además brechas entre las mujeres y en los extremos de edad, un hallazgo que presenta oportunidades para desarrollar estrategias de inclusión, educación financiera, comunicación, productos y acercamientos específicamente dirigidos a estos segmentos.

La investigación examinó también la percepción de los consumidores sobre las cooperativas en comparación con los bancos comerciales. Un 28% considera que las cooperativas son mejores que los bancos, mientras que aproximadamente uno de cada cuatro consumidores reconoce que no conoce lo suficiente sobre las cooperativas como para establecer una comparación.

Ese desconocimiento resulta particularmente marcado entre consumidores más jóvenes, personas de mayor edad y en zonas de mayor concentración urbana, incluyendo San Juan.

Para Blue Morpho Firm, este hallazgo representa simultáneamente un reto y una oportunidad. Existe una parte del mercado que todavía no tiene una percepción suficientemente definida sobre las cooperativas y cuya relación con el movimiento cooperativo podría construirse mediante educación, comunicación, posicionamiento, innovación y experiencias relevantes.

Pulso Financiero y Cooperativo de Puerto Rico identificó además los principales factores que intervienen en la selección de una institución financiera. La confianza, el servicio, la accesibilidad y las tasas o beneficios figuran entre los factores determinantes. Sin embargo, las prioridades cambian significativamente entre generaciones.

Mientras los consumidores jóvenes conceden mayor importancia a la tecnología y la rapidez, los adultos mayores muestran una mayor valoración de la cercanía y la confianza. Los resultados apuntan, por tanto, a la necesidad de desarrollar estrategias, productos y mensajes diferenciados de acuerdo con la edad, el género, la región y las expectativas particulares de cada consumidor.

Otro de los resultados identifica un espacio de crecimiento para las cooperativas entre los segmentos de 35 a 44 años y de 65 años o más, donde se observa una mayor disposición a ampliar la utilización de productos y servicios.

La información obtenida permitirá analizar no solamente quién utiliza actualmente una cooperativa, sino también dónde podrían encontrarse los próximos socios, cuáles son sus necesidades y qué tendría que ofrecer una institución para establecer una relación financiera con ellos.

“Pulso nace con una visión muy clara: convertirse en una plataforma de investigación anual que nos permita entender cómo evoluciona el consumidor financiero puertorriqueño y, más importante aún, qué significa esa evolución para nuestras cooperativas. Queremos pasar de observar el mercado a entenderlo y convertir ese conocimiento en oportunidades concretas de crecimiento. Cuando conocemos lo que realmente necesita el consumidor podemos invertir mejor, desarrollar soluciones relevantes y detectar nuevas líneas de negocio con posibilidades de generar resultados en el corto y mediano plazo”, añadió Romero Belgodere.