La Autoridad de Energía Electrica (AEE) llegó anoche a un acuerdo con las aseguradoras, completando la reestructuración de un gran porciento de su deuda.

El anuncio quiere decir que la AEE tiene acuerdos con acreedores del 70% de su deuda financiera.

La AEE modificó su acuerdo previamente anunciado de reestructuración (‘RSA’) para incluir el acuerdo con Assured Guaranty Corp. Y con National Public Finance Guarantee Corp., así como con el Grupo ad hoc de tenedores de bonos de la AEE, que comprenden los inversionistas tradicionales y fondos de cobertura, los prestamistas de líneas de combustible y el Banco Gubernamental de Fomento.

‘Hemos hecho un progreso significativo en nuestros esfuerzos para transformar la AEE y el anuncio de hoy es un importante paso adelante hacia la consecución de una estructura financiera sostenible para la AEE’, dijo Lisa Donahue, directora de Reestructuración.

‘Una vez implementado, el plan de recuperación reducirá las obligaciones de deuda de la AEE, proporcionará ahorros de costos significativos, y permitirá una inversión clave en la infraestructura de la AEE que ayudará a estabilizar las tasas de la AEE. Vamos a seguir trabajando para hacer los cambios necesarios de modo que la AEE puede completar su transformación y ofrecer al pueblo de Puerto Rico una electricidad económica, segura, confiable y limpia’, añadió.

Harry Rodríguez, presidente de la Junta de Gobierno de la AEE, dijo que ‘este acuerdo de reestructuración financiera y de transformación de la AEE hará a la AEE una utilidad más fuerte y más moderna que proporcionará a los puertorriqueños con energía más eficiente y fiable, aumentando las ofertas y estabilizado las tasas.’

Donahueindicó que ‘si bien estos acuerdos son otro hito importante en la transformación de la AEE, la transacción está sujeta a una serie de condiciones y contingencias. Las principales de estas son la promulgación de legislación necesaria, la aprobación por la Comisión de Energía de una estructura tarifaria para la AEE y los cargos de titulización, la ejecución de una oferta de intercambio exitoso, y el logro de una calificación de grado de inversión para los bonos de titulización, la última de los cuales dependerá de varios factores, entre ellos la situación del Estado Libre Asociado’

El acuerdo de reestructuración enmendado, que incluye acuerdos con los tenedores de aproximadamente el 70% de la deuda de la AEE, proporciona un marco estructurado para la aplicación de los acuerdos económicos previamente anunciadas de la AEE con el Grupo Ad Hoc y los prestamistas de la línea de combustible.

Este marco es: cinco años del alivio al servicio de la deuda de más de $700 millones; una reducción de la carga de la deuda principal de la AEE de más de $600 millones; y hasta $462 millones de capacidad de garantía que debe facilitarse al cierre de la transacción y en compromisos futuros por las aseguradoras para satisfacer el servicio de deuda de los fondos de reserva bajo los acuerdos

El acuerdo de reestructuración enmendado contiene otros elementos para la recuperación de la AEE que incluyen nuevos estándares de gobernanza, mejoras operacionales, una estructura de tarifas y un plan capital